ÍNDICE DEL CANAL DE MATERIAS PRIMAS (CCI) EXPLICACIÓN E INSTRUCCIONES

Explicación y definición:

El Índice del Canal de Materias Primas (CCI) se utiliza para definir nuevas tendencias o condiciones cíclicas relacionando la desviación del valor de un activo con su media estadística.

CCI im EURUSD Stundenchart
CCI en el gráfico horario del EURUSD

El CCI se desarrolló en 1980 y se diseñó originalmente para la negociación de materias primas, una clase de activos intrínsecamente cíclica, pero desde entonces se ha aplicado ampliamente a todas las clases de activos.

DEFINICIÓN MATEMÁTICA DEL CCI

El Índice del Canal de Materias Primas mide la desviación de un activo respecto a su media estadística. Se calcula tomando el «precio típico» de la mercancía (TP), restando el valor de su media móvil simple del mismo periodo (es decir, el precio típico medio o ATP) y dividiendo este valor por la desviación media absoluta (MAD) del precio típico.

Para que los valores del CCI sean más legibles, se multiplica por 66,67 (o 1/0,015). Esto permite que aproximadamente el 75% de los valores estén entre +100 y -100.

Índice del Canal de Materias Primas (CCI) = (TP – ATP) / (0,015 x MAD)

El precio típico se define como la suma de su máximo, su mínimo y su cierre durante un periodo determinado, dividido por tres.

La desviación media absoluta es una forma de encontrar la variación en un conjunto de datos, definida como la distancia media entre cada punto de datos y la media del conjunto de datos.

Interpretación del indicador CCI

Como oscilador, el indicador de comercio se utiliza para identificar la fuerza de la tendencia y los precios extremos. La forma en que los operadores identifican esto depende, por supuesto, del analista. Algunos podrían interpretar los extremos de los precios cuando el CCI está fuera del rango de +100 a -100, y por lo tanto buscar los retrocesos de los precios en estas áreas.

Sin embargo, otro operador podría interpretar un CCI por encima de +100 como un indicador de ruptura y decidir operar con la tendencia hasta que el CCI vuelva a caer por debajo de +100. Del mismo modo, un CCI por debajo de -100 podría interpretarse como una sólida tendencia bajista y una señal para entrar en una posición corta.

A continuación se muestra un gráfico semanal del EUR/USD donde vemos algunos casos de CCI por encima de +100 y por debajo de -100. Las áreas delineadas con líneas verticales indican estos casos. La primera línea blanca vertical indica el inicio de una operación hipotética, y la siguiente línea vertical marca el final de esa operación.

CCI Indikator im EURUSD Chart
Indicador CCI en el gráfico del EURUSD

Para un operador que interpreta el CCI como algo más cercano a un oscilador puro – y por lo tanto un indicador de reversión de precios – podríamos ver entradas de comercio que son opuestas a la dirección del indicador. Es decir, se podría generar una señal de venta cuando el CCI esté por encima de +100, y una señal de compra cuando el CCI esté por encima de -100. Un operador que considere el CCI como un indicador de ruptura/seguimiento de la tendencia podría inclinarse por ir en largo cuando el CCI está por encima de +100 y en corto cuando el CCI está por debajo de -100.

Los cuatro no habrían sido considerados por el operador de inversión de precios. Si uno tuviera que probar esta estrategia en particular como tal, vería que su validez es baja. Se podría ajustar la estrategia para producir señales por encima de +150 o por debajo de -150 o incluso por encima/debajo de +200/-200.

Para alguien que utiliza el CCI para seguir la tendencia, parece que funciona eficazmente y lo ideal sería probarlo en múltiples activos, condiciones de mercado y posiblemente múltiples marcos temporales.

Interpretaciones de la CCI:

  • Precios de sobrecompra y subcompra
  • Cambios de tendencia
  • Breakouts
  • Seguimiento de tendencias

Utilización en combinación con otros indicadores

Cuando se utiliza junto con otros indicadores u osciladores, el Índice del Canal de Materias Primas puede ser un complemento útil para identificar posibles extremos de precios y puntos de inflexión.

Por ejemplo, si acoplamos el oscilador Aroon con el CCI, podemos generar señales de trading en la dirección de la tendencia predominante si ambos se confirman simultáneamente.

Supongamos que utilizamos los siguientes criterios para una señal de trading en un gráfico semanal del EUR/USD:

  1. CCI (período de 100) de más de +100 para señales de compra/compra o de menos de -100 para señales de venta/corta
  2. Oscilador Aroon de más de +75 para señales de compra/compra o de menos de -75 para señales de venta/corta
CCI und Aroon Indikator in Verbindung
Indicador CCI y Aroon en conjunto

Las dos primeras operaciones en estas condiciones habrían sido compras; la tercera habría sido una venta; y la última habría sido una compra que aún está abierta.

¿Qué plataforma ofrece la posibilidad de operar con el CCI?

Para operar con el CCI se recomienda la plataforma MetaTrader 4/5. Puede utilizar esta plataforma en cualquier dispositivo y configurar los gráficos de forma universal. La mayoría de los corredores ofrecen MetaTrader de forma gratuita al abrir una cuenta.

Carencias y limitaciones

Ningún indicador debe utilizarse de forma aislada. Todos los indicadores que transforman matemáticamente los datos de precios y volúmenes van fundamentalmente retrasados con respecto al propio precio porque se incluyen muchos datos anteriores. Lo ideal es utilizar el CCI junto con otras formas de análisis técnico y/o fundamental.

El CCI le indica esencialmente que el precio de un activo puede estar fuera de la línea en relación con su media histórica, pero puede haber razones fundamentales legítimas por las que este es el caso. A veces, las valoraciones de determinados valores -y ocasionalmente de índices o clases enteras de activos- están sujetas a cambios muy rápidos y justificados.

  • No utilice el indicador solo
  • Los acontecimientos pasados no son un indicador del futuro

El CCI, cuando se utiliza como indicador de una inversión de precios, puede interpretar ese cambio como un movimiento insostenible. Pero los precios de los activos no siempre son sinónimo de una inversión de precios.

Cuando un mayor número de participantes en el mercado se hace eco de la idea de que un mercado se mueve en una determinada dirección, tiende a crear una tendencia. Por eso el seguimiento de la tendencia es un aspecto tan común del análisis técnico.

El CCI, como oscilador basado en el impulso, entra en una categoría diferente. En lugar de que las lecturas por encima de +100 se consideren «sobrecompradas», podrían verse como una indicación de que un movimiento alcista ha tenido muchas compras detrás y podría continuar.

Aunque las lecturas por encima de +100 y por debajo de -100 pueden indicar condiciones de «sobrecompra» y «sobreventa» respectivamente, no es una señal fiable de que el precio vaya a volver a niveles más normales. Aproximadamente el 75% de las lecturas del CCI estarán dentro de estos niveles particulares, lo que significa que sólo un 25% de las veces se dará una señal de trading potencial. Dada la incertidumbre sobre si estos niveles representan rupturas o extremos de precios, es preferible generar señales con otros indicadores.

Conclusión sobre la CCI:

El CCI es perfecto para analizar el gráfico. Es uno de los pocos osciladores realmente recomendables. Utilice el CCI para descubrir un posible cambio de tendencia. Dependiendo de su estrategia, tendrá que ajustar los períodos del indicador. Es posible operar con él en tendencias a corto o largo plazo. Como indicador, el Canal de Índices de Materias Primas forma parte de un análisis técnico profesional.

Etiquetas:

Estaremos encantados de escuchar lo que piensas

      Deje una respuesta

      ⑇ CraftyFin
      Logo